銀監(jiān)會“三個辦法，一個指引”的出臺，對資金需求的測算，特別是流動資金需求的合理測算提出了具體的要求。在實際工作中，我們對于資金的合理測算資金需求時往往存在一些誤區(qū)：一是以抵押物價值反推資金需求；二是以客戶的要求反推資金需求；三是以他行授信為參照反推資金需求。這些誤區(qū)會導致客戶的資金需求被人為放大，資金需求的放大往往會導致信貸資金被挪用，而結(jié)合以往出現(xiàn)問題甚至造成不良的貸款來看，信貸資金挪用往往是造成貸款出現(xiàn)問題的主因。
流動資金需求不合理造成挪用主要存在以下幾個形式：
一、企業(yè)申請流動資金大于其實際需求，流動資金流向企業(yè)新的項目，導致“流貸固化”。
一部分企業(yè)將流動資金需求擴大，可能是由于固定資產(chǎn)（房地產(chǎn)開發(fā)）項目由于條件不成熟等原因，無法取得銀行資金支持，故通過流動資金貸款的方式來尋求對項目的支持，甚至有的企業(yè)將流動資金作為自有資金來源，后期再進行項目貸款，出現(xiàn)企業(yè)“空手套白狼”來建設(shè)新項目。由于流動資金貸款的期限與項目本身不配套，導致貸款一年一年轉(zhuǎn)貸，如果項目進展順利有可能將風險掩蓋，如果進展不順利，則會導致企業(yè)出現(xiàn)拆借民間資金歸還到期貸款再轉(zhuǎn)貸的情況，在我行存量不良貸款中，就有企業(yè)將流動資金貸款實際用于購買土地，由于企業(yè)主對土地的拆遷工期、土地投入的成本判斷不準、自身資金實力不足等原因?qū)е缕髽I(yè)陷入“民間借貸”中，無法抽身，造成貸款出現(xiàn)不良。
二、企業(yè)新的投資渠道，可能不符合政策、制度等要求，企業(yè)繞渠道進行銀行融資。
一部分企業(yè)可能存在已經(jīng)尋找到新的投資渠道，但由于合規(guī)性或者其他方面的因素，該渠道無法獲得有效的銀行資金支持，于是繞渠道融資，貸款主體為A，實際使用為B。我們在貸后走訪過程中發(fā)現(xiàn)有極少數(shù)客戶存在這種現(xiàn)象。由于新的投資渠道沒有經(jīng)過合規(guī)性審核或者不符合國家政策制度的要求，往往會對我行貸款安全造成較大的不確定性。
三、少部分企業(yè)還存在一味追求銀行授信額度的擴大，沒有需求先將貸款拿手到再尋求投資渠道的現(xiàn)象。
有部分客戶，特別是小企業(yè)客戶的實際控制人覺得銀行能大額支持其單位，是很有面子的事，貸款發(fā)放后，資金沒有合理的投資渠道，但由于資金的企業(yè)獲得這部分資金不可能不計成本的，被動尋找其他的投資渠道來將資金的成本進行轉(zhuǎn)嫁，而由于匆忙上馬或者急于轉(zhuǎn)嫁成本，客戶往往沒有進行成熟的考慮和判斷，導致資金的使用過程和結(jié)果往往不盡如人意，進而對我行貸款的安全造成影響。
我們在接觸客戶的過程和授信談判中，應(yīng)該糾正我們固有思維中的一些誤區(qū)：
一是抵押物價值是作為貸款的第二還款來源，是我行進行授信的參考，但不能以抵押物價值來確定授信額度。在以往不良貸款的處置中，我們發(fā)現(xiàn)有足額抵押物卻由于瑕疵或者牽涉到其他因素而無法進行處置的情況；也有的抵押物特別是一些機械設(shè)備等只存在形式上的價值，而實際處置難度非常大，甚至無從處置，不具有實際市場價值。
二是以客戶的要求反推資金需求往往存在很大的風險，如果客戶的資金逃離我行監(jiān)管流向其他不合規(guī)或者政策不支持的行業(yè)，存在被叫�；蛘哔Y金“打水漂”甚至法律上的風險；如果“流貸固化”等，由于資金期限不匹配，客戶自有資金不足等原因，往往會造成資金鏈斷裂的風險。
三是不能以他行授信為參照反推資金需求。客戶在他行的授信我行是否有置換的必要或者他行的授信客戶投奔到我行“懷抱”時，應(yīng)著眼于企業(yè)的經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況、發(fā)展方向、市場環(huán)境等因素進行綜合分析來測算客戶的需求。是否存在他行表面上“大張旗鼓”進行支持，造成表面上客戶經(jīng)營“風生水起”，實質(zhì)上是退出的節(jié)奏？切忌被表面現(xiàn)象迷惑，成為單位貸款中的“最后一棒”。
那么，客戶往往會采取哪些方式來放大流動資金需求呢？
第一，做大銷售收入。銷售收入做大，往往就直接導致了客戶的營運資金需求增大�？蛻魣蟊碇械匿N售收入是否真實可靠是我們進行流貸測算的關(guān)鍵因素，在進行銷售收入判斷時，我們不能僅僅依靠于審計報表，而應(yīng)更注重于客戶的采購合同、銷售合同、增值稅繳納、生產(chǎn)經(jīng)營現(xiàn)場情況、賬戶往來情況、甚至物流發(fā)貨情況等多方面結(jié)合判斷，一個生產(chǎn)場地積滿灰塵，賬戶結(jié)算極少，往來客戶極少，合同明顯作假，有意掩蓋真實信息的單位，哪怕它的報表做得再光鮮亮麗，我們也應(yīng)該望而卻步。
第二，夸大銷售增長的預(yù)期。有些客戶以新上生產(chǎn)線增加產(chǎn)量、過于樂觀估計市場等方式，將銷售增長的預(yù)估偏離正常軌道，放大對資金的需求。在我行存量不良貸款客戶中，個別客戶就存在此類現(xiàn)象。
第三，做大應(yīng)收賬款。做大應(yīng)收賬款企業(yè)一般會采取幾種形式：一是年末人為將應(yīng)收賬款調(diào)大，由于我們在測算平均應(yīng)收賬款時往往以年報數(shù)據(jù)為依據(jù)，部分企業(yè)年末通過虛擬交易、會計處理等方式認為將年末應(yīng)收賬款調(diào)整就能使測算的平均值變大；二是部分單位的結(jié)算周期與會計周期不一致，例如，部分企業(yè)的結(jié)算是以農(nóng)歷為周期，造成了應(yīng)收賬款年末數(shù)據(jù)失真。
第四，做大存貨。存貨的周轉(zhuǎn)也是對營運資金需求造成較大影響的因素。企業(yè)利用虛擬購貨增加庫存賬面價值或者零時性增加庫存、調(diào)整存貨入賬會計方法等方式調(diào)整存貨價值。
第五，通過應(yīng)付賬款和預(yù)收賬款等因素年末進行調(diào)節(jié)。
合理測算資金需求，真正讓資金發(fā)揮價值助力企業(yè)的發(fā)展，對于企業(yè)和銀行都是雙贏的。資金測算的不合理往往會導致資金脫離銀行監(jiān)管，流向其他領(lǐng)域、其他行業(yè)，給我們的貸款管理、風險控制、資產(chǎn)質(zhì)量帶來不可預(yù)見的影響。因此，我們在進行客戶授信時，應(yīng)關(guān)注財務(wù)報表的真實情況，關(guān)注客戶的經(jīng)營情況和未來的發(fā)展趨勢，合理測算資金需求，把好資產(chǎn)質(zhì)量的第一道重要關(guān)口。
