感謝Augustin的邀請(qǐng)。很高興參加此次BIS監(jiān)管大型科技公司國(guó)際會(huì)議，并借此機(jī)會(huì)同大家分享中國(guó)對(duì)大型科技公司的監(jiān)管實(shí)踐。
一、在技術(shù)進(jìn)步的推動(dòng)下，中國(guó)金融科技蓬勃發(fā)展
近年來(lái)，人工智能（A）、大數(shù)據(jù)（B）、云計(jì)算（C）、分布式記賬（D）、電子商務(wù)（E）等新興技術(shù)逐漸與金融業(yè)務(wù)深度融合，加速了金融創(chuàng)新，并催生出移動(dòng)支付、網(wǎng)絡(luò)信貸、智能投顧等新業(yè)態(tài)。中國(guó)有近10億互聯(lián)網(wǎng)用戶，為金融科技運(yùn)用奠定了基礎(chǔ)。2019年，87%的中國(guó)消費(fèi)者使用金融科技，2020年末全球前20大平臺(tái)公司中，中資企業(yè)已占據(jù)五席。
中國(guó)金融科技不斷發(fā)展創(chuàng)新，降低了金融服務(wù)的成本。在大型科技公司推動(dòng)下，中國(guó)移動(dòng)支付快速發(fā)展，目前普及率已達(dá)86%。二維碼支付方式的普遍應(yīng)用使商戶無(wú)需購(gòu)買受理終端等設(shè)備，大幅提高了支付時(shí)效，降低了交易成本。中國(guó)移動(dòng)支付和網(wǎng)絡(luò)支付費(fèi)率均不超過(guò)0.6%，用戶在利用電子支付工具收款時(shí)，還可以享受定制金融產(chǎn)品。
金融科技也提高了中國(guó)金融服務(wù)的效率。中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)公司創(chuàng)造性地在電子商務(wù)交易中提供擔(dān)保，推動(dòng)線上消費(fèi)快速發(fā)展。2020年中國(guó)網(wǎng)上零售額達(dá)12萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)11%。互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)公司還在開展互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)信貸和小額經(jīng)營(yíng)性貸款業(yè)務(wù)的過(guò)程中，運(yùn)用大數(shù)據(jù)技術(shù)對(duì)用戶“畫像”，對(duì)違約概率的估計(jì)更加準(zhǔn)確，在提升了融資效率的同時(shí)將違約概率維持在較低水平。
金融科技發(fā)展還有效助力普惠金融。中國(guó)大型科技公司在業(yè)務(wù)擴(kuò)張過(guò)程中，客觀上使偏遠(yuǎn)地區(qū)、中小企業(yè)和普通家庭獲得了更多金融服務(wù)，提高了資金分配效率，促進(jìn)了經(jīng)濟(jì)發(fā)展。在數(shù)字技術(shù)賦能下，可以實(shí)現(xiàn)審批、風(fēng)控等信貸全流程的數(shù)字化、線上化，減少了對(duì)抵押物的依賴，較好滿足了小微企業(yè)“少、頻、急”的融資需求。截至今年7月末，普惠小微貸款支持小微經(jīng)營(yíng)主體3800多萬(wàn)戶，有效促進(jìn)了就業(yè)，全國(guó)扶貧小額信貸累計(jì)發(fā)放超7100億元，整體可持續(xù)。
二、金融科技的不斷發(fā)展也給中國(guó)監(jiān)管當(dāng)局帶來(lái)了新挑戰(zhàn)
一是無(wú)牌或超范圍從事金融業(yè)務(wù)。中國(guó)頭部平臺(tái)公司在開展電商、支付、搜索等各類服務(wù)時(shí)，獲得用戶的身份、賬戶、交易、消費(fèi)、社交等海量信息，繼而識(shí)別判斷個(gè)人信用狀況，以“助貸”名義與金融機(jī)構(gòu)開展信貸業(yè)務(wù)合作，相當(dāng)于未經(jīng)許可開展個(gè)人征信業(yè)務(wù)。頭部平臺(tái)公司在同一個(gè)平臺(tái)下提供理財(cái)、信貸、保險(xiǎn)等金融服務(wù)，放大了金融風(fēng)險(xiǎn)的跨產(chǎn)品、跨市場(chǎng)傳染的可能性。
二是支付業(yè)務(wù)存在違規(guī)行為。過(guò)去，中國(guó)平臺(tái)公司下設(shè)的支付機(jī)構(gòu)可分別與上百家商業(yè)銀行連接并開立賬戶，帶來(lái)結(jié)算最終性問(wèn)題，甚至可能引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。部分平臺(tái)公司違規(guī)將客戶沉淀的備付金投資于多類金融資產(chǎn)。平臺(tái)公司還在支付鏈路中嵌套“花唄”“借唄”等信貸業(yè)務(wù)，誤導(dǎo)消費(fèi)者。
三是通過(guò)壟斷地位開展不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)。平臺(tái)公司天然具備“贏者通吃”屬性，可能引發(fā)市場(chǎng)壟斷，降低創(chuàng)新效率。國(guó)內(nèi)部分平臺(tái)公司通過(guò)交叉補(bǔ)貼等方式搶占市場(chǎng)，獲得市場(chǎng)支配地位后實(shí)行排他性政策，如排斥競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手進(jìn)入平臺(tái)、提供服務(wù)，二維碼支付業(yè)務(wù)僅支持科技集團(tuán)內(nèi)部相關(guān)APP掃碼支付等。
四是威脅個(gè)人隱私和信息安全。為了獲得平臺(tái)公司的金融服務(wù)，中國(guó)的消費(fèi)者往往需要向其提供個(gè)人信息。大型平臺(tái)公司存在過(guò)度收集、甚至濫用消費(fèi)者信息的情況，不利于消費(fèi)者信息安全和隱私保護(hù)。
五是挑戰(zhàn)傳統(tǒng)銀行業(yè)的經(jīng)營(yíng)模式和競(jìng)爭(zhēng)力。一方面，中國(guó)商業(yè)銀行在服務(wù)場(chǎng)景和渠道、客戶信息以及資金等方面曾享受顯著的傳統(tǒng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，近年來(lái)各類互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新產(chǎn)品的快速發(fā)展對(duì)此造成挑戰(zhàn)，加速了銀行存款的分流，但并未納入相應(yīng)的監(jiān)管。另一方面，中國(guó)有約4000家中小銀行，自身資源有限，只能依賴大型科技公司提供的技術(shù)和平臺(tái)進(jìn)行客戶維護(hù)、信用分析和風(fēng)險(xiǎn)控制，可能削弱獲客能力和產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力。
三、中國(guó)對(duì)大型金融科技公司的監(jiān)管應(yīng)對(duì)
為了應(yīng)對(duì)上述挑戰(zhàn)，中國(guó)持續(xù)彌補(bǔ)監(jiān)管制度的“短板”，陸續(xù)出臺(tái)了推動(dòng)平臺(tái)經(jīng)濟(jì)規(guī)范健康持續(xù)發(fā)展的措施。在此過(guò)程中，我們始終秉承以下三條理念：一是始終堅(jiān)持“兩個(gè)毫不動(dòng)搖”，支持民營(yíng)經(jīng)濟(jì)、互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)和數(shù)字經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展。二是不斷增強(qiáng)政策透明度和可預(yù)期性，保護(hù)產(chǎn)權(quán)和知識(shí)產(chǎn)權(quán)，保護(hù)隱私，促進(jìn)公平競(jìng)爭(zhēng)。三是堅(jiān)持市場(chǎng)化、法治化、國(guó)際化方向，創(chuàng)造良好營(yíng)商環(huán)境，擴(kuò)大高水平對(duì)外開放，在數(shù)字領(lǐng)域強(qiáng)化科技創(chuàng)新國(guó)際合作。
相關(guān)舉措集中體現(xiàn)為以下三條監(jiān)管實(shí)踐：一是金融作為特許行業(yè)，必須持牌經(jīng)營(yíng)。二是建立適當(dāng)?shù)姆阑饓Γ苊饨鹑陲L(fēng)險(xiǎn)跨部門、跨行業(yè)傳播。三是斷開金融信息和商業(yè)信息之間的不當(dāng)連接，防止“數(shù)據(jù)-網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)-金融業(yè)務(wù)”的閉環(huán)效應(yīng)產(chǎn)生壟斷。
支付業(yè)務(wù)方面，2016年人民銀行要求切斷支付機(jī)構(gòu)與商業(yè)銀行的“兩兩直連”，以提升支付交易透明度，跨商業(yè)銀行清算必須通過(guò)央行的基礎(chǔ)設(shè)施來(lái)完成。去年底以來(lái)，金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求斷開支付工具與其平臺(tái)上的其他金融產(chǎn)品的不當(dāng)連接，使支付業(yè)務(wù)回歸本源。未來(lái)將繼續(xù)強(qiáng)化支付領(lǐng)域監(jiān)管。
審慎監(jiān)管方面，2020年9月，我們建立了金融控股公司管理制度，要求開展金融業(yè)務(wù)的平臺(tái)公司依法設(shè)立金融控股公司，將集團(tuán)內(nèi)從事銀行、證券、保險(xiǎn)等金融活動(dòng)的機(jī)構(gòu)全部納入金控公司監(jiān)管。這有助于落實(shí)金融業(yè)務(wù)與科技服務(wù)相隔離的要求。下一步，我們將落實(shí)好金融控股公司監(jiān)管，實(shí)施并表管理，規(guī)范關(guān)聯(lián)交易，加強(qiáng)審慎監(jiān)管。
金融業(yè)務(wù)必須持牌經(jīng)營(yíng)方面，平臺(tái)公司開展金融業(yè)務(wù)，應(yīng)遵循“同樣業(yè)務(wù)，同樣監(jiān)管”原則。人民銀行要求平臺(tái)公司全面剝離與個(gè)人征信相關(guān)的業(yè)務(wù)，通過(guò)持牌個(gè)人征信機(jī)構(gòu)向金融機(jī)構(gòu)提供信用信息服務(wù)，化信息壟斷為信息共享。下一步，我們將繼續(xù)完善有關(guān)制度，落實(shí)個(gè)人征信等金融業(yè)務(wù)持牌經(jīng)營(yíng)。
強(qiáng)化反壟斷監(jiān)管、維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)秩序方面，中國(guó)在2021年出臺(tái)了平臺(tái)經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的反壟斷指南，強(qiáng)化反壟斷和防止資本無(wú)序擴(kuò)張。針對(duì)平臺(tái)公司在支付領(lǐng)域的不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)行為，推動(dòng)大型互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)公司開放封閉場(chǎng)景，在支付方式上給消費(fèi)者更多選擇，從而為中小企業(yè)創(chuàng)造發(fā)展空間。未來(lái)，我們將發(fā)揮好與反壟斷部門的監(jiān)管合力，遏制濫用市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)地位的壟斷行為，積極應(yīng)對(duì)算法歧視等新型壟斷問(wèn)題。
強(qiáng)化數(shù)據(jù)保護(hù)，保障消費(fèi)者權(quán)益方面，自2016年起，中國(guó)陸續(xù)出臺(tái)了《網(wǎng)絡(luò)安全法》《數(shù)據(jù)安全法》和《個(gè)人信息保護(hù)法》，著手治理信息收集和“霸王條款”，督促金融機(jī)構(gòu)嚴(yán)格按照合法、正當(dāng)、最小必要原則收集、使用和保管用戶信息，充分保障個(gè)人隱私和消費(fèi)者知情權(quán)、同意權(quán)、異議權(quán)、投訴權(quán)等合法權(quán)益。人民銀行剛剛發(fā)布了《征信業(yè)務(wù)管理辦法》，在征信領(lǐng)域規(guī)范了個(gè)人信息保護(hù)及信息主體各項(xiàng)合法權(quán)益。下一步，我們將在確保個(gè)人隱私和數(shù)據(jù)安全的前提下，探索實(shí)現(xiàn)更精準(zhǔn)的數(shù)據(jù)確權(quán)，更便捷的數(shù)據(jù)交易，更合理的數(shù)據(jù)使用，繼續(xù)激發(fā)市場(chǎng)主體活力和科技創(chuàng)新能力。
當(dāng)前數(shù)字經(jīng)濟(jì)蓬勃發(fā)展，正在對(duì)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展、生產(chǎn)生活方式、全球治理體系產(chǎn)生深刻影響。在數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代，金融與科技融合發(fā)展是全球性趨勢(shì)，科技向善（Technology for Good）是人類命運(yùn)共同體的內(nèi)在要求，如何在提升金融業(yè)創(chuàng)新能力的同時(shí)防范負(fù)面效應(yīng)是各國(guó)面對(duì)的共同挑戰(zhàn)。我們?cè)阜e極參與數(shù)字化國(guó)際規(guī)則制定，進(jìn)一步加強(qiáng)與BIS等國(guó)際組織和各國(guó)在反壟斷、加強(qiáng)金融監(jiān)管、強(qiáng)化數(shù)據(jù)保護(hù)和保障消費(fèi)者權(quán)益方等方面的合作，堅(jiān)持科技倫理，真正保護(hù)公平和推動(dòng)創(chuàng)新，合理界定數(shù)字產(chǎn)權(quán)，實(shí)現(xiàn)包容性增長(zhǎng)。
（2021年10月7日）
